是日评述

美伊暂停交火，中东紧张局势降温，半导体股拖累下，美股上日仍个别发展，港股上日重越两万五关口及100天线後，今日再高开64点。

市场消息指，中国自主研发的深紫外光（DUV）光刻机已进入生产阶段，计画於今年向中芯国际 (981) 、华虹半导体(1347)及长鑫存储等国内头部晶圆厂进行首批交付。长期以来，全球光刻机市场主要由荷兰供应商 ASML 垄断。业内分析指出，新设备在正式投入商业化量产前，仍需经过精度、稳定性及相容性等多项严苛测试，验证周期可能长达数月或更久。

忧虑中国的竞争力上升打击原有厂商的收入，ASML跌逾8%，美国晶片股全下跌。港股跟随外围同业下挫，中芯暂跌2%，跌穿70元，华虹跌逾6%，两手准备中芯牛59660、收回价65元、杠杆近9倍；中芯熊60257、收回价88元、杠杆约5倍；华虹牛57283、收回价125元、杠杆约6倍；华虹熊60258、收回价200元、杠杆达3倍。

多间科技企业宣布跟进接合月之暗面推出的最新大模型Kimi K3，其中据阿里云消息，阿里云真武M890超节点实例已适配Kimi K3模型，为国内首个跑通近3万亿参数模型的超节点，双方将进一步展开国产算力合作，千问AI平台和阿里云百炼也将提供Kimi K3的模型API。

主要竞争对手智谱(2513)急跌两成曾触发市调机制，相比于历史高点已大幅回撤约 64%，较发行价(116.2元)仍保持接近 9 倍的累计涨幅。博反弹留意贴价智谱购13862、行使价3,813元、10月到期。

老铺黄金(6181)发盈喜，公布今年上半年经调整净利润约43.1亿至43.6亿元（人民币，下同），按年增长约83%至85%；收入约198亿元至204.5亿元，按年增长约60%至66%。但二季度业绩较一季度出现下滑，多家大行纷纷下调评级，老铺黄金今日跌两成，创近一年半低位，博反弹留意老铺购14987、行使价488.88元、2027年3月到期。

携程集团(9961)滥用市场地位垄断，罚没及退款涉逾53亿元人民币，公司公布19项的整改措施，大行指监管阴影的解除是正面发展，期待公司进一步更新细节。
憧憬最坏时候已过，携程股价上日反弹升至370元有阻力，收市升幅收窄，有250万资金追入携程好仓。两手准备留意程购14363、行使价450元、2027年1月到期；程沽24897、行使价360元、9月到期。

上日小米(1810)升逾7％位列最佳蓝筹，本周四（30日）举办发布会，正式发布全新汽车系列「澎程」两款智慧可变大空间SUV。上日超过690万港元资金净流入淡仓，留意小米熊58685、收回价33元、杠杆约7倍，好仓留意小米牛57555、收回价23元、杠杆约4倍。

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